Empresas líderes. En busca de la salida

De ellos, los tres líderes, reúnen un 64% del número de establecimientos, un 73% de la superficie comercial y hasta un 88% de las ventas globales del concepto. Invariables porcentajes que no se ven reflejados en paralelo a la evolución financiera de las compañías.

La alarma comenzaría a sonar a mitad de la década anterior. Los hipermercados perdían fuelle. Hoy el concepto agoniza. Sus creadores y actores principales utilizan todas las formas a su alcance para revitalizar un modelo de éxito durante casi cuatro décadas, cinco en Francia, al que llegó la madurez no en el mejor momento. Fin de un ciclo, quizás de un modelo, coincidente con el fin de un modelo de consumidor sumiso a los mensajes que industria, distribución, publicidad y marketing le proporcionaban.

Las empresas de hipermercados en España reflejan en sus cifras los efectos de la crisis, económica y de la demanda. También de los cambios en los hábitos de consumo y compra en un nuevo tejido social que busca en la proximidad, la calidad, el precio y la conveniencia, la complaciencia de sus menores gastos para el consumo de productos básicos para el hogar. Proximidad captada con acierto por sus competidores en el formato supermercado. Con un destacado, el líder Mercadona, cuya gestión guiada por la búsqueda del mejor precio al cliente, la política de interproveedores y marca propia y la eficaz acción de marketing boca a boca, le ha llevado a controlar casi una cuarta parte del total de la distribución alimentaria en España.

Un bocado apetecible ganado principalmente a los grandes grupos de hipermercados. Vean las cifras. En conjunto el sector descenció en facturación, tónica general en el retail alimentario, por los efectos de la guerra de precios y promociones y la tendencia a un consumo más racional por parte de la demanda. Los grupos líderes, descendieron en las mismas proporciones y con ellos sus ratios medios.

BAJAN LAS MEDIAS
Carrefour, Alcampo e Hipercor continuan invariables en los primeros puestos del hipermercado. Entre los tres, controlan más del 85% del total facturado con dos tercios de la superficie. Su volumen de ventas, consiguió mantenerse en niveles similares con pequeñas variaciones hacia abajo. No obstante, el descenso en cuota del mercado alimentario, apenas el 22% actual, y en los ratios medios de explotación de cada empresa, dejan evidencia la tónica de letargo cuando no el camino hacia bien la reconversión, bien la desaparición.

Los tres grupos han descendido en venta media por establecimiento. Más acusado en Hipercor (de 71,82 millones de euros por tienda en 2009, a 66,13 mill en 2010), importante en Alcampo de 72,54 mill a 71,82 ) permaneciendo prácticamente estable en Carrefour (52,12 milll 2009/52,09 mill en 2010) . En todo caso muy por encima de la media global del sector establecida en 2010 en 42,54 millones de euros por tienda.

Situación muy similar analizando la venta media por m2 de superficie. Estable en Carrefour, con una caída mínima (de 6.044 €/m2 en 2009 a 6.041 €/m2 en 2010), con caída media en Alcampo (7.344€/m2 frente a 7.215 € en 2010) y más acusada de nuevo en Hipercor (de 7.215 €/m2 a 6.931 € en 2010). En cuanto a la productividad por empleado, las cifras arrojan resultados positivos para Carrefour con un crecimiento de 183,437 € por empleado en 2009 a 201.273 por trabajador en 23010. Alcampo desciende ligeramente (de 243.421 € en 2009 a 240.260 € en 2010) e Hipercor acusa una más seria caída (de 182.207 € a 169.930 € por trabajador y año entre 2009 y 2010)

CARREFOUR. SU AÑO MÁS NEGRO
A un año escaso de la presentación del nuevo concepto Planet, carrefour atraviesa uno de los peores momentos en su historia. Accionistas enfrentados por la búsqueda de rentabilidad a corto plazo para la acción, que no deja de caer, no son los mejores compañeros de viaje para el consejero delegado que confia en la reconversión por la nueva fórmula. Pero a medio plazo y pide tiempo. En paralelo, el abandono de directivos se ha sucedido. El último , el del español Ignacio González quién llegara a Francia desde la Dirección de la Unidad de Negocios de Hipermercados de Carrefour en España.

Disputas de poder, que se agravan por los malos resultados del Grupo en los últimos meses en su mercado doméstico. Carrefour pierde cuota mientras sus competidores, algunos, aceleran Los últimos datos conocidos, de agosto-septiembre, Kantar WorldPanel, muestran subidas en la participación de mercado de la mayoría de retailers franceses, recogiendo el porcentaje que pierde el líder. Leclerc e Intermarché, ganan en el periodo considerado (8 de agosto-4 septiembre) medio punto y un 0,20% aumenta Système U. Hasta diez décimas en alza el grupo Casino para su enseña Géant. En el lado contrario, Auchan pierde 0,10 puntos y un 0,30 Carrefour.

Para los nueve primeros meses del ejercicio 2011, parece que el Grupo recupera fuelle gracias a los mercados emergentes de Latinoamerica y Asia. De forma global, las ventas sumaron 67.353 millones de euros, un 1,9% más que el año anterior en términos absolutos y un 1,1% más en valores comparables. No suficiente. Una débil cifra que ha llevado a los dirigentes de la compañía ha anunciar un nuevo “profit warning”. El cuarto desde noviembre de 2010.

ESPAÑA, ARRIBA Y ABAJO
En el caso de España, con mejor comportamiento en el trimestre anterior que el resto de mercados europeos, las ventas descendieron en el tercer trimestre, alcanzando 2.397 millones de euros, un 0,7% menos en valores absolutos y un retroceso del 1,9% en términos comparables. Los hipermercados facturaron un 2% menos, mientras las ventas de supermercados subieron un 4,8%.

Este descenso ha provocado un acumulado para los nueve primeros meses de 6.864 millones de euros, con un descenso de un 0,6% en valores absolutos y del 1,8% en términos comparables. De nuevo, los hipermercados no lograron crecer (- 1,9%) y los supermercados lo hicieron en un 7,2%. Las causas hay que atribuirlas a “ la resistencia al entorno persistentemente difícil para las ventas alimentarias mientras que el volumen de ventas no alimentarias sigue siendo débil”
Para paliar la situación, Olofsson anunciaba después de verano un “Plan Reset” con el fin de relanzar la actividad de los hipermercados. La estrategia a seguir partía de una descentralización de las decisiones para dar un mayor poder a los directores de los establecimientos, potenciando equipos con dedicación cien por cien al hipermercado. En paralelo, el grupo se centrará en el precio bajo invirtiendo a programas de fidelización y las promociones y en los nuevos conceptos. Tanto el concepto drive, como en el ecommerce. En el primero, acelerará su plan de expansión teniendo previsto abrir medio centenar de unidades Drive antes de fin de año.

ANÁLISIS
Carrefour mantiene un buen número de puntos fuertes que le podrían permitir continuar con éxito su nueva andadura. Entre ellos, ser el primer grupo distribuidor europeo y el segundo del mundo, solo detrás de Wal-Mart con una marca fuerte y de gran reputación. A ello suma la estrategia de futuro – concentrarse en la marca Carrefour y en los precios bajos- puesta en marcha por Lars Olofsson, máximo ejecutivo de la compañía que salió fortalecido de la última Junta General del pasado 21 de junio en la que se aprobara la escisión de DIA. Y valor positivo son sus actividades internacionales que representan el 50% de las ventas con un comportamiento muy por encima en ventas y en rentabilidad, principalmente en los mercados emergentes, que el de su mercado doméstico que no consigue superar la caída iniciada hace ya tres ejercicios.

Más numerosos son los puntos débiles del Grupo. La falta de confianza de los inversores por la mala trayectoria financiera, la escisión de Día, la debilidad del sector de los hipermercados principalmente en Francia, Italia y España y la presión sobre los precios bajos, sitúan al grupo en sus horas más bajas de cara a una posible recuperación a corto plazo, tal y como exigen los accionistas del grupo.

En España, el grupo continúa con su estrategia de reconversión de sus grandes superficies al nuevo formato. Hasta 40 hipermercados Carrefour se convertirán en Planet antes de fin de año. Otros 35 a lo largo de 2013. En total, 300 millones de inversión en los próximos tres años. En los últimos meses, ha presentado el nuevo modelo en dos docenas de sus establecimientos. El último en incorporarse, en San Juan-Alicante. Carrefour confía en la nueva fórmula. Prevé que le permitirá crecer en un 11% en ventas por cada establecimiento renovado así como incrementar en un 10% su afluencia de clientes. ¿Dará tiempo?

LECLERC. NUEVA FUERZA
En absoluto. La primera superficie del grupo Leclerc en España data de hace casi dos décadas. Hoy tiene una presencia discreta con hipermercados de pequeño tamaño ubicados en Aranjuez (Madrid) Vitoria-Gasteiz (Álava), Soria, Alcantarilla (Murcia), Trobajo del Camino (León), Carbajosa de la Sagrada ( Salamanca), Cordovilla ( Pamplona), Ciudad Real, Miranda de Ebro (Burgos), Trujillo (Cáceres) y Almendralejo (Badajoz) El distribuidor galo suma ahora la nueva fuerza que representa en Madrid después de la adquisición de siete hipermercados del Grupo Eroski. Los siete establecimientos, adquiridos se encuentran en las localidades de Majadahonda, Valdemoro, Fuenlabrada, Vallecas. Alcobendas, Carabanchel y Pinto, reuniendo una superficie de 39.770 m2.

Eroski mantiene un estructura comercial integrada por 112 hiper Eroski; 989 supermercados Eroski Center, Eroski City y Caprabo; 59 gasolineras; 19 cash & carry; 218 oficinas de Viajes Eroski: 36 tiendas de deporte Forum Sport; 281 perfumerías IF y seis tiendas de ocio y cultura Abac. A esto hay que añadir 32 plataformas logísticas y 485 autoservicios franquiciados. En Francia, el grupo cuenta con cuatro hipermercados.16 supermercados y 17 gasolineras, mientras que en Andorra explota cuatro perfumerías IF.

Primer grupo de distribución en Francia, en permanente disputa por la posición con el también francés Carrefour, los centros E.Leclerc realizaron una cifra global de ventas en 2010 de 31.000 millones de euros con un aumento del 5,4% sobre la facturación de 2019. Sus ventas en Francia crecieron un 5,1% para alcanzar los 34,8 millones de euros, Estas cifras le confieren una parte en el total del mercado alimentario de un 17,4%, un o,5% más que en el ejercicio anterior y a cinco puntos de distancia de Carrefour. En conceptos especializados, viajes, cultura, parafarmacia, el crecimiento fue de un 7,4%
E. Leclerc está presente también en Italia, con 33 establecimientos, Polonia (40), Portugal (22), Eslovenia (2) y el principado de Andorra (2)
Ahora el Grupo reabre su expansión en Europa. España no queda lejos de sus intereses. De momento, casi ha doblado el nº de tiendas en un año. Y en Madrid, se ha hecho un buen hueco. Abierto ya el establecimiento del centro comercial Islazul y a punto de reabrir el de Vallecas, casi pared con pared con el supermercado que construye Mercadona frente a la Asamblea de Madrid, la competencia cambia de ritmo. El tiempo dirá.

adavara@distribuciónactualidad.com

(Los datos de evolución de las empresas líderes y sus ratios medios de explotación, en DaRetail-Distribución Actualidad en su edición digital-Doopaper- o en la revista impresa Octubre 2011)